市场评述

11月24日，一级市场方面，台州市黄岩经济开发集团有限公司、澳门国际银行股份有限公司、绍兴市柯桥区建设集团有限公司定价。

二级市场方面，中资投资级美元债市场整体较为积极，市场逐步消化美联储偏鸽纪要。国企板块方面，活跃券利差收窄3-5个基点；科技板块方面，腾讯、阿里等名字利差收窄3-5个基点；金融板块方面，整体小幅走强；城投板块方面，珠海华发、山东高速走强0.5-1美分，广州产投价格小幅上涨0.25-0.5美分，投资级地产板块方面，在国有六大行向17家房企给予意向性授信支持的提振下，龙湖、万科等名字走强2-4美分。

中资高收益美元债市场整体较为强势，高收益地产板块在授信新闻提振下大幅走强，碧桂园、新城等名字短端大幅走强5-10美分，绿城中国反弹6-8美分，远洋、华南城等名字小幅跟涨；博彩板块小幅上涨1-2美分。

环球债券市场表现

图1. 中资及亚洲美元债指数走势（基准=100）

图2. 中资房地产、城投板块美元债指数走势（基准=100）

图3. 美国国债利率走势（%）

新发债信息

台州市黄岩经济开发集团有限公司备证发行3年期、以人民币计价的高级无抵押信用增强债券，备证提供方为杭州银行股份有限公司，最终指导价和最终定价4.2%，发行规模6亿人民币。

澳门国际银行股份有限公司直接发行永续（5年不赎回）、以港元计价的补充资本债券，初始指导价7.50%区域，最终定价7.5%，发行规模14.5亿港币。

绍兴市柯桥区建设集团有限公司直接发行3年期、以美元计价的高级无抵押自贸区债券，初始指导价5.2%区域，最终定价4.8%，发行规模8.8亿人民币。

公司评级调整

无

市场新闻汇总

第二支箭：美的置业集团有限公司、金辉集团股份有限公司于11月24日在银行间市场分别公告发行15亿元、12亿元中期票据，均由中债信用增进公司在民企债券融资支持工具(“第二支箭”)政策框架下提供全额担保增信。这是“第二支箭”延期并扩容政策实施后，首批增信民营房企债券发行，标志着“第二支箭”政策效能释放更进一步。此外，旭辉集团近期也向交易商协会表达了150亿元储架式注册发行意向，目前相关注册工作正在筹备过程中。另有万科公司、金地集团也在筹备推进储架式注册发行。

工商银行：11月24日，财联社记者获悉，11月24日，中国工商银行与万科集团、金地集团、绿城中国、龙湖集团、碧桂园集团、美的置业、金辉集团等12家全国性房地产企业，以总对总方式签订战略合作协议，提供意向性融资总额达6550亿元。

建设银行：据媒体报道，建设银行邀请88家房地产和住房租赁企业，召开了房地产市场形势展望暨住房租赁基金交流会，并与8家房企签署了合作协议，包括央企中交建，地方国企首开、越秀，以及民企万科、龙湖、美的置业、合生创展、大华。

中国银行：据媒体报道，11月24日，中国银行与碧桂园、龙湖集团签署《战略合作协议》，进一步加强银企合作。中国银行坚决贯彻落实党中央、国务院决策部署，以金融力量助力房地产市场平稳发展。根据协议，中国银行将为碧桂园、龙湖集团各提供600亿元意向性授信额度，在房地产开发贷款、并购贷款、贸易融资、预售资金监管保函、债券承销与投资、个人住房贷款等业务领域深化全方位合作。

邮储银行：据媒体报道，11月24日，中国邮政储蓄银行分别与万科集团、龙湖集团、绿城集团、碧桂园集团、美的置业集团签署全面战略合作协议，提供意向性融资总额2800亿元，共促房地产市场平稳健康发展。

华润置地：华润置地控股有限公司发布公告，公司2022年面向专业投资者公开发行公司债券（第七期）发行规模为不超过50亿元。本期债券共设两个品种（两个品种之间可全额双向互拨），品种一为3年期，品种二为5年期。

卓越商管：11月24日，深圳市卓越商业管理有限公司发布公告称，2022年11月4日，公司已回购EXCECP 6.8 12/19/22本金总额50,000,000美元（占初始发行总额的50%）。2022年11月24日，该公司已完成注销本次回购票据。票据注销后的未偿本金总额为50,000,000美元。

板块/个别债券异动

异动回顾：城投板块方面，珠海华发、山东高速走强0.5-1美分，投资级地产板块方面，在国有六大行向17家房企给予意向性授信支持的提振下，龙湖、万科等名字走强2-4美分。高收益地产板块在授信新闻提振下大幅走强，碧桂园、新城等名字短端大幅走强5-10美分，绿城中国反弹6-8美分。

债券新发概况

（中泰国际、财联社联合出品，数据来源为彭博、债券交易平台汇总、企业公告）