市场评述

一级市场方面，中国人寿海外参与美元债新发。

二级市场方面，随着基准利率下行，投资级中资美元债利差整体被动走宽。国企及科技板块方面，活跃券小幅走宽1-3bps；金融板块方面，华融盘中一度下跌超过0.5pts，随后反弹，截至收盘大致不变或小幅下跌0.25pts，信达、东方小幅走宽1-3bps，AT1大致不变；城投板块交投较为清淡；地产板块方面，受碧桂园负面舆情影响整体疲弱，碧桂园下跌5-10pts，新城下跌5-7pts，仁恒、路劲下跌3-5pts，其余名字跟跌1-3pts。

债券市场表现

新发消息

中国人寿海外发行10NC5期限，以美元为基准的次级资本债券，发行收益率为5.35%，发行票息为5.35%，规模20亿美元，债项评级：A-（标普）

环球债券市场表现数据

图1. 中资及亚洲美元债指数走势（基准=100）

图2. 中资房地产、城投板块美元债指数走势（基准=100）

图3. 美国国债利率走势（%）

公司评级调整

市场新闻汇总

•碧桂园：据财联社，针对当前部分碧桂园离岸债持有人尚未收到碧桂园于8月7日应付的于2026年2月6日到期及2030年8月6日到期的两笔美元债利息事宜，碧桂园方面回复财联社记者称，“仍处在30天付息宽限期内，碧桂园正在积极优化资金安排，努力保障债权人的合法权益。”

•碧桂园：据21世纪经济报道，今日，市场传出消息称，佛山市自然资源局催促碧桂园的两家子公司缴纳土地出让金，金额为13.7亿元。接近碧桂园人士回应21世纪经济报道记者称，目前未收到政府相关文件，针对各方关切的问题，公司已第一时间沟通各级部门推动解决，积极按协议履约。

•永煤控股：永城煤电控股集团有限公司公告，拟于8月14日召开“20永煤MTN005”2023年第一次持有人会议，会议议题：审议《永城煤电控股集团有限公司2020年度第五期中期票据2023年第一次持有人会议议案》。提请“20永煤MTN005”持有人审议：同意发行人于2023年8月31日兑付50%本金及本期利息，剩余本金调整至2025年2月28日兑付，期间票面利率保持不变，按年付息，最后一期利息随本金一并支付。

•信达香港：8月7日，中国信达(香港)控股有限公司发布公告称，如日期为2023年7月28日的发行通函及日期为2023年7月31日的定价补充文件所述，公司已向港交所申请批准4亿美元、息票率5.75%票据上市及买卖，仅限于以债券发行方式向专业投资者发行票据。预计票据的上市和交易将于2023年8月8日生效。

•上清所：上清所官网发布，2023年8月4日，上海清算所、中信建投证券、中信建投国际在杭州举办“玉兰债”境外债券发行业务交流会。中国人民银行杭州中心支行、国家外汇管理局浙江省分局、浙江省经济信息中心相关领导出席会议。欧清银行、联合评级国际以及来自浙江江苏地区的24家实体企业发行人参加会议。

板块/个别债券异动

地产板块方面，受碧桂园负面舆情影响整体疲弱，碧桂园下跌5-10pts

债券新发

（中泰国际、财联社联合出品，数据来源为彭博、债券交易平台汇总、企业公告）