【个股竞价和连板数据（新版）】

各项连板数据都无异常，只有一进二的数量稍少，以及高标海南海药的放量，继续保持观察。

【市场主线】

节前最后一天市场全天震荡走低，沪指逼近2700点再创阶段新低，创业板指跌超1%。盘面上，国企改革概念股逆势爆发，并购重组概念股表现活跃，养老概念股尾盘异动。指数层面，之所以一直称上周为“垃圾时间”，从这两天恒生指数的表现便可窥知一二，随着联邦利率期货市场定价美联储降息50个基点的概率从上周一的15%提升至本周的67%，港股作为离岸市场对海外宏观变化反应更为敏感，从而更加受益。此外本周日经和恒生指数的背离或许也有资金回流有关。因此眼下的焦点无疑是本周四凌晨美联储会否降息以及降息多少，一旦港股能延续涨势，从历史来看A股和港股分化的持续时间通常较短，且配合基本面预期发生显著变化的话，往往会出现中期底部。

题材上，上周五跌停家数由前一日的5家回升至8家，并且由于其中还包括了老周期的人气股深圳华强和大众交通（含跌停价收盘），使得整个短线市场变得更为割裂。一方面是30余家国企改革概念股涨停，但尾盘阶段龙头海南海药却出现了放量，与此同时次高板的华映科技却走出了“天地天”板，此外以天茂集团为代表的养老概念股尾盘异动，都有卡位之势，而到了假期，热度更高的题材和个股反而变成了半导体和南天信息，本质上现在的行情一方面在深圳华强17天16板的耀眼表现后，短线市场迫不及待在找寻补涨标的，另一方面由于上证已经开始逼近2月的低点2635，近期指数经常高开低走也体现出资金博弈反弹的心态，因此各路资金也在提前布局那个会与市场反弹共振的题材和个股。最后，如果真的将当前的行情和2月进行一个粗略的对标，国改对应浦东开发，天茂对应中基健康（2月6日的分时），而最后跑出的是当时还比较朦胧的新质生产力以及克莱机电，或许目前更应去多留意下宏观层面的动向，暂时领先的还是国改，后续如果这一方向仍是消息不断，那么该题材的炒作大概率会得以延续，一旦某个其他题材抢了头条的话，那很可能便是属于9月的“新质生产力”了。

【龙头板块】养老概念

老有所养自古以来就是人类所面临的难题之一，工业革命及二战后的社会经济发展虽然提升了各类商品与服务的供给能力，但同时也导致了人口增长模式的转变、老龄化时代的到来。平安证券陈晓认为，从全球来看，总和生育率从未长期跌破0.9，可视为经验底。并且2022及2023年的人口负增长并不预示长期负增长时代的到来，中国仍有发展养老产业的短暂时间窗口。最后，老龄化已向发展中国家扩张，养老产业有望成为我国出口新的拉动点。板块内上市公司包括：天茂集团、悦心健康等。

【热点前瞻】

我国半导体制造核心技术突破，首批氢离子注入性能优化芯片产品完成交付

据国家电力投资集团有限公司（以下简称“国家电投”）消息，近日，国家电投所属国电投核力创芯（无锡）科技有限公司（以下简称“核力创芯”）暨国家原子能机构核技术（功率芯片质子辐照）研发中心，完成首批氢离子注入性能优化芯片产品客户交付。国家电投表示，这标志着我国已全面掌握功率半导体高能氢离子注入核心技术和工艺，补全了我国半导体产业链中缺失的重要一环，为半导体离子注入设备和工艺的全面国产化奠定了基础。

晶圆代工是半导体价值链核心环节，根据Chipinsights数据，2023年全球专属晶圆代工市场规模达7430亿元。东方财富证券指出，受益于IC本土替代，中国大陆的晶圆代工厂原厂产能复苏进度较快，尤其成熟制程需求较大，部分制程的产能已经无法满足客户需求，呈满载情况。另一方面，因下半年进入了传统备货旺季，产能的紧缺可能延续至年底，使得中国大陆原厂有望止跌回升，或可能推升部分制程的涨价趋势。上市公司中，海立股份与微电子装备集团双方领导就项目合作、产品配套等内容进行深入探讨。双方以封装光刻机得冷却系统配套为起点，进一步提升合作能级，逐步从零部件级供应合作提升为系统级供应合作。富创精密是全球行业内少有的多品类产品提供商之一，可提供工艺零部件、结构零部件、模组产品、气体管路等多品类产品。公司主要产品应用于半导体设备领域，覆盖集成电路制造中刻蚀、薄膜沉积、光刻及涂胶显影、化学机械抛光、离子注入等核心环节设备，部分产品已应用于7纳米制程的前道设备中。

“纯血”鸿蒙系统将于9月底推出正式版

2024年中国国际服务贸易交易会一场论坛上，华为鸿蒙行业解决方案总经理陈欣欣透露，华为完全自主开发、原生安全、原生智能的华为“纯血”鸿蒙系统HarmonyOSNEXT将于今年9月底推出正式版本。同时，鸿蒙还发起“耀星计划”，将投入超过70亿元人民币，持续激励鸿蒙原生应用、技术服务、SDK等创新，打造鸿蒙生态体系。

陈欣欣透露，截至目前，HarmonyOS操作系统自发布以来历经4代，目前鸿蒙生态设备已经超9亿台，开发者数量达到254万，应用开发服务月调用次数达到827亿次。中泰证券孙行臻认为，“纯血”鸿蒙正式版发布的时间点将近，叠加星闪技术对鸿蒙智联生态交互体验的优化，鸿蒙相关标的有望受益。上市公司中，法本信息为鸿蒙生态钻石级服务商，将深度参与鸿蒙原生应用开发和人才培养，为广大开发者提供成长赋能和广阔舞台，实现操作系统与核心基础软件技术的进一步创新与突破。软通动力率先实现了与HarmonyOS的互联互通，在多个项目上打造产业鸿蒙化示范案例，并加速鸿蒙PC产品和解决方案的研发进程。

【海外映射】

1、康方生物(港股)本周涨17.1%，该公司依沃西单抗在多项临床数据完胜全球行业巨头默沙东的核心产品KEYTRUDA (K药)，买下依沃西海外核心市场权益的SMMT股价持续暴涨，也从另一个维度对这款国产创新药给出了“掌声” ，A股相关公司包括：奥浦迈、万邦医药等。

【新栏目（试用中）】题材梳理

本周大比例解禁个股明细：