截至周五收盘，创业板人工智能ETF南方（159382） 跟踪标的创业板人工智能本周涨6.89%；科创芯片ETF南方（588890）跟踪标的科创芯片本周涨4.86%；科创人工智能ETF南方（589230） 跟踪标的科创板人工智能本周涨6.44%。

全球AI产业正经历深刻变革。海外微软、谷歌、亚马逊、Meta等巨头持续上修资本开支，AI商业化进入正循环；英伟达携手康宁推进光互联，CPO与“光入柜内”趋势明确，光通信需求强劲。国内字节跳动2026年资本开支飙升至2000亿元，国产芯片采购率上调至30%，推理时代驱动国产算力从“配角”变“主角”。存储芯片缺货常态化，涨价贯穿2026年。特朗普访华若达成AI合作框架，全球产业链将进入更可预测轨道；若谈判不畅，国产替代逻辑将进一步加速。