一、华为智能计算中心中占据79%市场份额

从2021年以来，陆续有20多个城市落地或规划了人工智能计算中心。与企业数据中心/云计算中心多采用英伟达或AMD算力卡不同的是，政府为主导的城市智能计算中心多采用国产AI芯片中的佼佼者如华为昇腾等，其中华为更是在统计的20多个城市为主体的智能计算中心中占据79%的市场份额，处于国产AI芯片的领先位置。

二、人工智能计算中心算力有数倍提升空间

各城市建设与规划人工智能计算中心的意愿强烈，华为盘古大模型需要640PFLOPS的算力来支持运算。据中信证券测算，以资源共享以及优化配置的角度来看，假设未来部分企业大模型训练需要租用公共算力设施，且因为目前华为方案为主流，所以算力标准相同为FP16，现有城市人工智能算力中心算力（100P–300PFLOPS）仍有数倍提升空间。以北京为例，北京规划短期算力规模提升至500PFLOPS，远期达到1000PFLOPS，以昇腾910卡为例，若想从100PFLOPS提到500PFLOPS标准，则需要八卡服务器156个。

三、算力扩容带来服务器增量空间

中信证券徐涛研报指出，预训练大模型加速商业化落地，带来大量算力需求。以政府为主导的城市智能计算中心AI算力卡国产化进度较快，其中以城市数量计，华为昇腾国内市场份额约79%，处于领先且具备大模型能力。北京计划支持头部企业打造大模型，算力可能需要进一步扩容，带来服务器增量空间，建议关注华为昇腾生态圈核心厂商。

四、相关上市公司：神州数码、东方国信

神州数码：公司是华为的核心战略合作伙伴，包括昇腾生态的合作。公司与华为的合作覆盖华为的多个产品线和服务领域。公司发布了神州鲲泰人工智能推理服务器，以“鲲鹏+昇腾”为核心，可提供128个处理核心的算力。目前公司已累计为超过300家中大型企业提供云服务（其中世界五百强客户超50家），累计迁移超过1.5万台云服务器，管理超过1万台云服务器。

东方国信：公司与华为就鲲鹏及昇腾产品在运营商、安平等领域签署了战略合作协议。