①亚马逊本周在美国和欧元市场共发行540亿美元债券,在欧洲市场创下了历史上规模最大的企业债发行纪录; ②摩根大通高管John Servidea称,亚马逊相对较高的信用评级和良好的盈利能力是债券的重要卖点。
财联社3月13日讯(编辑 赵昊)本周,负责销售亚马逊公司债券的银行向投资者传递了一个明确的信息:在一个越来越难以预测的世界里,这家公司是一项相对安全的投资。
周二,亚马逊在美国分11个期限发行了370亿美元债券,来自资金管理机构的认购规模最高达到1260亿美元,接近历史纪录。
周三,公司又在欧元市场首次发行债券,规模达到145亿欧元(约168亿美元),创下了欧元市场历史上规模最大的企业债发行纪录。
主承销商摩根大通投资级债务资本市场联席主管John Servidea表示,华尔街银行一直在建议各企业,目前是一个“窗口可能迅速开启又迅速关闭”的市场环境。
Servidea指出,由于近几周股票和债券市场波动明显,亚马逊相对较高的信用评级成为这批债券的重要卖点。此外,亚马逊盈利能力良好,2025年净利润约780亿美元。
一周多来,亚马逊一直在考虑发行债券。因其正在大举投资人工智能领域。公司上个月表示,2026年将投资约2000亿美元用于数据中心、芯片和其他设备,规模超过分析师预期。
不过,美国和以色列2月28日对伊朗发动军事打击后,亚马逊融资计划变得复杂,上周初全球企业债市场几乎陷入停滞。几天后市场重新开始运作,发行规模约510亿美元。
这一销售量足以让这家科技巨头及其银行团队相信市场需求仍然稳固。亚马逊发言人表示:“我们会定期评估运营计划,并据此做出融资决策——例如签署信贷协议或发行债券。”
投资者称,他们被亚马逊较高的信用质量所吸引。PGIM固收首席投资策略师Robert Tipp表示:“在我们可预见的投资期限内,这是优质信用资产,投资者也在寻找收益。”
在欧洲,亚马逊最初计划发行至少100亿欧元债券,但需求强劲,最终扩大至创纪录规模。在订单峰值时,投资者在八个期限债券中累计下单超过350亿欧元。
巴克莱投资级债券承销全球主管Marco Baldini表示:“此次发行成为欧元企业债历史上最大交易,说明欧元市场的深度和流动性令人印象深刻,也显示其正在逐步追赶美元市场。”
在价格和风险溢价不断波动的市场环境中,盈利稳定的公司往往更具吸引力。
小摩的Servidea总结道:“在动荡市场里,信用质量、交易结构和流动性尤为重要。像亚马逊这样大型的、准备充分的发行,正是能够激发投资者需求的交易。”
